Optionen & GEX

Optionen — IV-Rang, Laufzeitstruktur und bewertete Optionsstrukturen

Ein Analysebereich für Krypto-Optionen (BTC und ETH, auf Deribit aufgebaut, mit einer börsenübergreifenden Ansicht für Deribit, OKX, Bybit und Binance) und Aktienoptionen (IBIT sowie Dealer-Gamma für US-Indizes und Large Caps) — implizite Volatilität, Volatilitätsoberfläche, Griechen, Dealer-Gamma und Optionsstrukturen, die für das aktuelle Marktregime bewertet werden. Zu finden unter Data Hub → Optionen und Data Hub → Gamma.

Was enthalten ist

Volatilität & Oberfläche

IV-Smile und vollständige Volatilitätsoberfläche (SVI-Anpassung) je Verfall
IV-Rang / IV-Perzentil, Kegel der realisierten Volatilität, IV–RV-Spread
Laufzeitstruktur (Contango / Backwardation) und DVOL
Volatilitätsphase — Expansion, Kompression, Spannungsaufbau oder Konsolidierung, ermittelt aus IV-Perzentil, DVOL-Dynamik und Steigung der Laufzeitstruktur

Options-Dashboard — Spot, IV, Skew und Signale

Optionen für BTC: Spot, implizite Volatilität, Skew, Laufzeitstruktur und Signalperformance im Vergleich zu einer Kontrollgruppe.

Rangliste der Optionsstrategien

Strategierangliste — jede Optionsstruktur wird für das aktuelle Volatilitätsregime bewertet.

Orderflow & Positionierung

Options-Orderflow und Block-Trades für Krypto
Put/Call-Verhältnisse, Open Interest nach Strike
Griechen (Delta / Gamma / Vega / Theta) für deine Position im Strategy Builder

Bewertete Optionsstrukturen

Formion bewertet klassische Strukturen — Iron Condor, Short- und Long-Strangle, Volatilitätsrisikoprämie, Bull-Call- und Bear-Put-Spreads, Calendar, Covered Call, Protective Put, Collar — anhand der aktuellen IV, der Laufzeitstruktur und des IV–RV-Spreads, damit du siehst, welche Struktur zu diesem Marktregime passt. Stelle eine Position zusammen und sieh dir ihr Auszahlungsprofil und ihre Griechen im Strategy Builder an. Die Abdeckung von Aktienoptionen umfasst eine eigene IBIT-Seite.

GEX — Gamma-Exposure der Dealer

Gamma / GEX

Formion betreibt eine eigene Gamma-Engine (aus öffentlichen Optionsketten berechnet, jede Minute aktualisiert), die US-Indizes und ETFs (SPX, SPY, QQQ, IWM, DIA, VIX…) sowie Large Caps (NVDA, TSLA, AAPL, MSFT, COIN, MSTR…) abdeckt:

Gamma-Exposure nach Strike, Flip-Level, Call-/Put-Walls
GEX-Regime in Echtzeit — gebunden (Dealer mit Long-Gamma dämpfen Bewegungen), trendend (Dealer mit Short-Gamma verstärken Bewegungen) und Kaskadenrisiko (Flip-Level nahe dem Spotkurs)
Tabelle zur Dealer-Positionierung je Ticker + Strike-Profil

Long-Gamma der Dealer bindet den Kurs nahe großen Strikes; Short-Gamma der Dealer lässt Bewegungen laufen. Das Flip-Level trennt die beiden Bereiche.

Gamma zeigt dir, wo Dealer zur Absicherung gezwungen sind — also wo der Kurs gebunden wird oder sich eine Bewegung beschleunigt.